中信资源(01205) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  君实生物-B(01877)

🥈  微盟集团(02013)

🥉  永达汽车(03669)

④  珀丽酒店(01189)

⑤  联众(06899)

⑥  海丰国际(01308)

⑦  福田实业(00420)

⑧  万国国际矿业(03939)

⑨  飞鱼科技(01022)

ⓐ  华泰瑞银(08006)

①  只持有中信资源(01205)的收益为:-89.59%

②  (01205 vs 01877)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:52.09%

③  (01205 vs 02013)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:50.12%

④  (01205 vs 03669)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:23.89%

⑤  (01205 vs 01189)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-2.91%

⑥  (01205 vs 06899)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-3.04%

⑦  (01205 vs 01308)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-6.38%

⑧  (01205 vs 00420)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-7.92%

⑨  (01205 vs 03939)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-8.17%

ⓐ  (01205 vs 01022)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-15.93%

ⓑ  (01205 vs 08006)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-18.13%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与中信资源(01205)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段