贵州燃气(sh600903) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  603031

🥈  九洲药业(603456)

🥉  百润股份(002568)

④  贝达药业(300558)

⑤  北方华创(002371)

⑥  恒立液压(601100)

⑦  中公教育(002607)

⑧  603638

⑨  安图生物(603658)

ⓐ  生益科技(600183)

①  只持有贵州燃气(600903)的收益为:-46.07%

②  (600903 vs 603031)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:127.31%

③  (600903 vs 603456)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:121.68%

④  (600903 vs 002568)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:116.07%

⑤  (600903 vs 300558)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:99.83%

⑥  (600903 vs 002371)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:96.01%

⑦  (600903 vs 601100)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:93.35%

⑧  (600903 vs 002607)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:92.44%

⑨  (600903 vs 603638)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:88.62%

ⓐ  (600903 vs 603658)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:85.50%

ⓑ  (600903 vs 600183)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:84.39%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与贵州燃气(600903)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段