白银ETF-iShares(SLV) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  西南能源(SWN)

🥈  蒂芙尼(TIF)

🥉  全国饮料(FIZZ)

④  克罗格(KR)

⑤  HMI

⑥  西格内特珠宝(SIG)

⑦  西维斯(CVS)

⑧  BEST Inc(BEST)

⑨  康尼格拉(CAG)

ⓐ  GNK

①  只持有白银ETF-iShares(SLV)的收益为:20.23%

②  (SLV vs SWN)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:37.81%

③  (SLV vs TIF)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:35.48%

④  (SLV vs FIZZ)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:34.74%

⑤  (SLV vs KR)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:32.83%

⑥  (SLV vs HMI)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:26.90%

⑦  (SLV vs SIG)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:24.33%

⑧  (SLV vs CVS)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:23.29%

⑨  (SLV vs BEST)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:23.06%

ⓐ  (SLV vs CAG)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:16.87%

ⓑ  (SLV vs GNK)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:16.57%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与白银ETF-iShares(SLV)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段