做空标普500-ProShares(SH) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  科技行业ETF-SPDR(XLK)

🥈  VGT

🥉  纳指ETF-PowerShares(QQQ)

④  纳斯达克(IXIC)

⑤  Fidelity NASDAQ Composite Index Tracking Stock Fund(ONEQ)

⑥  罗素1000成长指数ETF-iShares(IWF)

⑦  Global X Robotics & Artificial Intelligence Thematic ETF(BOTZ)

⑧  摩根士丹利(MS)

⑨  BLCN

ⓐ  SSO

①  只持有做空标普500-ProShares(SH)的收益为:-11.74%

②  (SH vs XLK)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:33.13%

③  (SH vs VGT)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:31.23%

④  (SH vs QQQ)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:30.61%

⑤  (SH vs IXIC)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:25.77%

⑥  (SH vs ONEQ)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:24.06%

⑦  (SH vs IWF)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:22.40%

⑧  (SH vs BOTZ)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:22.26%

⑨  (SH vs MS)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:22.18%

ⓐ  (SH vs BLCN)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:22.04%

ⓑ  (SH vs SSO)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:21.08%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与做空标普500-ProShares(SH)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段