巴里克黄金(GOLD) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  安飞士(CAR)

🥈  联合租赁(URI)

🥉  HMI

④  航空租赁公司(AL)

⑤  DLPH

⑥  硅谷银行(SIVB)

⑦  艾默生电气(EMR)

⑧  NDLS

⑨  日本股利指数ETF-WisdomTree(DXJ)

ⓐ  格林布赖尔(GBX)

①  只持有巴里克黄金(GOLD)的收益为:65.75%

②  (GOLD vs CAR)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:41.91%

③  (GOLD vs URI)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:36.07%

④  (GOLD vs HMI)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:26.90%

⑤  (GOLD vs AL)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:25.07%

⑥  (GOLD vs DLPH)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:18.81%

⑦  (GOLD vs SIVB)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:16.06%

⑧  (GOLD vs EMR)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:10.53%

⑨  (GOLD vs NDLS)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:6.47%

ⓐ  (GOLD vs DXJ)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:4.67%

ⓑ  (GOLD vs GBX)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:2.84%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与巴里克黄金(GOLD)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段