华菱钢铁(sz000932) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  九洲药业(603456)

🥈  康泰生物(300601)

🥉  603520

④  300482

⑤  贝达药业(300558)

⑥  珀莱雅(603605)

⑦  安井食品(603345)

⑧  昭衍新药(603127)

⑨  凯莱英(002821)

ⓐ  安图生物(603658)

①  只持有华菱钢铁(000932)的收益为:-47.23%

②  (000932 vs 603456)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:121.68%

③  (000932 vs 300601)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:113.28%

④  (000932 vs 603520)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:109.51%

⑤  (000932 vs 300482)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:101.63%

⑥  (000932 vs 300558)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:99.83%

⑦  (000932 vs 603605)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:96.30%

⑧  (000932 vs 603345)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:96.23%

⑨  (000932 vs 603127)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:94.62%

ⓐ  (000932 vs 002821)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:88.02%

ⓑ  (000932 vs 603658)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:85.50%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与华菱钢铁(000932)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段