绿城中国(03900) 配对对冲股票组合量化研报

🥇  宝积资本(08168)

🥈  中国白银集团(00815)

🥉  紫金矿业(02899)

④  兴发铝业(00098)

⑤  百富环球(00327)

⑥  01509

⑦  01363

⑧  天工国际(00826)

⑨  国美金融科技(00628)

ⓐ  康达环保(06136)

①  只持有绿城中国(03900)的收益为:52.83%

②  (03900 vs 08168)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:35.54%

③  (03900 vs 00815)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:31.67%

④  (03900 vs 02899)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:21.48%

⑤  (03900 vs 00098)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:10.81%

⑥  (03900 vs 00327)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:7.16%

⑦  (03900 vs 01509)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:3.73%

⑧  (03900 vs 01363)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-0.38%

⑨  (03900 vs 00826)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-0.92%

ⓐ  (03900 vs 00628)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-2.05%

ⓑ  (03900 vs 06136)按1:1配对交易，对冲风险组合收益为:-5.52%

优质的投资组合可以在维持投资收益期望基本不变的情况下，收敛投资风险，该模型首先从整个市场的投资对象中筛选出与绿城中国(03900)走势形成一定范围内互补走势的投资对象，进一步将筛选出来的投资对象放入稳定性滤波模型，大盘协整滤波模型，突变概率滤波模型，收益回撤滤波模型等...，最终被各个滤波器接纳的投资对象为最终筛选结果，注意配对对冲的目标不是高收益，而是在选定一个交易目标后，对交易风险进行进一步控制的投资手段